随手写点东西

Posted 2022-03-28 david_lv

今晚车限行，需要8点以后才能出发。乘下班这点时间，随手写点东西。

3-4月是各大上市公司发去年年度财报的月份。

我尤其关注以下公司：

1、云计算厂商：阿里云/腾讯云、UCloud/金山云

2、OA厂商：金山办公、泛微

3、ERP厂商：用友、金蝶

4、行业ISV：广联达、明源

5、原生SaaS&PaaS厂商：微盟、有赞；容联云、极光、个推

6、系统集成商：中软、东软、东华、软通动力

7、各大巨头的系统集成公司：如中电金信、昆仑数智、联通数科、电信数智...。为啥要关注这类型IT公司呢？而且它们还普遍未上市。就是因为它们也是中国这个IT产业的一个特殊的组成部分。

（1）按应用需求谈

我在想，最消耗四大云资源（计算、存储、CDN、网络带宽），应该就是视频类应用。因为视频类应用往往需要海量数据存储、海量数据传输、海量数据分发，还需要做很多实时美颜的特效，这也蛮考量计算能力的。

视频类应用，我想可能是三类吧：

1、休闲类视频：如长视频（媒体影视）、中视频（如B站）、短视频（如快手）、视频直播（如抖音、斗鱼）

2、学习类视频：如现在疫情孩子们不能到校只能网上在线上课（这是暂时性的需求）。再比如去年被全体压制的校外在线教育（这是比较全面普遍长期性萎缩的）

3、工作类视频：如视频会议。目前视频会议市场份额最大的就是腾讯会议，对于大多数人来说还是免费使用。腾讯云和腾讯会议怎么内部结算我就不知道了，无非是自己左手的钱倒到自己的右手，属于零和游戏。

（2）按客户分类再谈

我把中国企业客户分为三类：

1、央国企/银行电信、政府、军工

2、互联网/电子商务企业

3、私营企业

央国企/银行电信、政府、军工，他们需要的是私有云：自己建IDC机房、买各种设备，让中国的云计算厂商来安装部署运维云原生技术平台、大数据技术平台、人工智能技术平台。

互联网/电子商务企业，业务发展初期一般采用公有云厂商的云服务订阅，在业务规模起来后、技术团队也强大了，一般开始自己搞自己的私有云，甚至还对外卖。如滴滴、如字节跳动。

私营企业，大的也和央国企比较像，要求私有部署和定制化开发。中的就比较接受公有云SaaS了。小的一般使用钉钉和钉钉应用商店里的应用。更微型的私营企业，就直接在天猫和京东的平台上做生意了，不怎么买应用。

（3）IaaS

听说阿里云和腾讯云，去年都没有完成业绩目标，都只是完成了70%-80%。

而且这还是在玩各种套路（如一元中标、总集分包、硬件转售）的前提下，还只是完成了70%-80%。

我在想，它们搞这些套路（一元中标、总集分包、硬件转售）干什么？是为了充业绩拿奖金、给中国企业服务产业造成虚假繁荣？它们的使命不是发展公有云订阅服务，干死传统IT模式么？

所以每逢左右不知如何选择、长中短期无法选择的时候，我总是会反复自问：我们的使命是什么？我们的使命应该是什么？

可能很多朋友说：你咸吃萝卜淡操心。我们的使命就是挣钱。

不过欣喜的一点是：阿里云和腾讯云，在今年年初，都不约而同，禁止了一元中标、总集分包、硬件转售这些套路。为啥禁止呢？因为这些套路不好使了，再玩也完不成业绩，索性不玩了。

另外，金山云这几天也发布财报了。大家谁对比了金山云和UCloud这两家的市值、营收、利润、增长率、续约率、续费率？有知道的，也给我留言说说。

（4）PaaS

不知道容联云、极光、个推这些专门做PaaS的上市公司，他们的营收、利润、增长率、续费率如何。我没来得及分析它们。

说到PaaS，前几天有个朋友的PaaS服务，由于收不抵支，所以自我关闭了。黑帕云，做低代码开发平台的。

正好我前天又看到一个投企业服务比较多的VC，也自己发了一篇文章，好像在大骂中国的低代码开发平台和RPA平台，一点技术含量都没有。我倒是想起了我去年写过的一篇我看低代码平台的文章，里面列举了：微软的Power Apps、Oracle的APEX、SAP的ABAP、Salesforce的APEX，以及OutSystems、Mendix，以及AirTable、SmartSheet。我也在想，这8家，中国的对标者到底是谁呢？

（5）SaaS

用友和金蝶的财报发布了。但是广联达和明源的财报还没发布。听说明源发出了亏损预警，情况我也不了解，大家等详细财报发布了再说吧。

微盟和有赞还没有发财报。我一直纳闷的是：为啥美国的SaaS们都涨翻天了，而中国的SaaS市值为啥那么低？到底是啥原因？难道就是因为欧美人吹捧欧美人自己的公司而不Care中国人的公司？还是因为欧美人的SaaS公司在发达且印钞的美国资本市场，而中国人的SaaS公司在比较控制的香港资本市场？

北森在今年年初就发布了要上半年上市，现在不知道进展怎么样了。倒是另外一家中国人力企业服务厂商CDP上市了。CDP对照的是美国的ADP。ADP已经创办了60多年了，美国约有六分之一的员工的薪资是通过ADP代付的，而且ADP还帮他们搞工资税的申报服务。而中国的CDP，我看了看，2004年成立，2020年营收已经突破10亿人民币了，不过近三年累计亏损也超过10亿元了。

到底是做纯SaaS好呢？还是像微盟搞数字广告+SaaS好呢？还是像北森搞数字测评服务+SaaS好呢？还是像CDP搞人力外包服务+SaaS好呢？

好像欧美的SaaS公司没这么多纠结，它们都是纯正的做SaaS卖SaaS为主的。

最后再扯一句：昨天钉钉开发布会，我也没看，听说钉钉由于内部营收业绩压力，今年开始要大规模商业变现了。我蛮期待的。毕竟中国SaaS大规模商业变现一直没见到成功模式。期待钉钉能给大家蹚出一条路来。