故乡的麦当劳金融数学人工智能

Posted 2021-03-08 adalovelacer

这是《故乡与疫情》系列的一篇。

前天因为突然而来的调休，临时十点半才出发去县城办事。不得不在县城吃午饭了。我第一时间想到是去麦当劳吃。

在去的过程中，我突然意识到有点不对！这是我的故乡，为什么我第一时间就选择了麦当劳而不是故乡的其他美食呢？有意思！

是信任令我选择了麦当劳，因为我知道麦当劳肯定是营业的，并且吃麦当劳有保障，不会令我拉肚子从而影响到下午的计划。

我没出国之前，听教科书说，麦当劳是靠标准化取胜，出了国之后才知道各个地方的麦当劳食品都是不一样的，比如北京、香港、San Francisco、Singapore、Belgrade、Munich、Paris、Amsterdam等地的麦当劳食品都是不一样的。

当我第一次来到一个陌生的地方时，懒惰的我对当地食物一无所知，我第一时间想到的就是去吃麦当劳，因为当地肯定会有，而且可能是24小时营业的，并且卫生安全有保障，不会令我拉肚子从而影响到后面的计划，而且服务员也会英语，能够跟我交流。所以是信任令我选择了麦当劳。

滑稽的地方在于，新兴县是我的故乡，我应该对故乡的食物是熟悉和信任的才对啊！为什么这时我还是依旧选择了麦当劳呢？

由此出发深究下来，是成制度的信任令我选择了麦当劳。故乡的其他餐馆我曾经吃过，但是我不能够确定它现在还健在，是否换了老板或厨师，疫情期间是否还营业。而选择麦当劳就不存在这个风险了，因为麦当劳给与我的是成制度的信任。

成制度的信任只是一个表面化的描述，转换成金融的专业术语就是风险管理，不成制度的信任不稳定，所存在的风险比成制度的信任风险高。我选择麦当劳是因为风险低。

到了县城，果然很多餐馆都不开门营业，而麦当劳还是营业的，而且服务员还告诉我依旧是24小时营业的，从而我得以低风险的吃了顿午餐，得以按计划完成了下午的任务。从金融的角度来说，麦当劳的流动性风险管理做得很好！怪不得有种观点说麦当劳是一家优秀的金融公司。

有不少朋友让我推荐金融方面的书，我都推荐金融风险管理。他们都很诧异为啥不是推荐《穷爸爸与富爸爸》。从07年就开始炒股的我见识过定投基金也会亏，新股也会破发。而很多人依旧认为定投基金和打新股是没有风险的，也坚信银行不会破产倒闭的，因为他们不知道海南发展银行就倒闭了。这些朋友如果有风险意识，能够把所持股票提前抛出，那么将会是赚钱的，公开并且著名的例子有巴菲特提前抛掉中石油，李嘉诚提前抛售在大陆的资产。那句名言：“不赚最后一个铜板！”就是风险管理意识的体现！

无论是CFA还是FRM，两个证书都必考的一门科目就是风险管理，可见风险管理是金融的基础。

当成制度的信任和风险管理划上等号之后，很多事情就能解释清楚了。

1. 支付宝解决了网络交易中的风险问题，所以成功了。
2. 中国所有私人银行因为无法做到制度上的信任，风险比较高，所以辛辛苦苦开创出来的天地拱手送给了瑞士的银行。（参见《招行私人银行换将，原总经理王菁将加盟瑞信》https://www.yicai.com/news/100473460.html）
3. 香港的私人银行也因为风险比瑞士高，也一样无法战胜瑞士银行和瑞士信贷。
4. 美国的私人银行也同样如此。

我在欧洲时，很惊讶同一个工种，瑞士的工资就是欧洲其他国家的两倍，当然瑞士的物价也比欧洲其他国家高。瑞士、马耳他、卢森堡这些国家既没有占领、侵略和殖民其他国家，它们是如何变成发达国家的呢？某银行在马耳他的网点比其他所有国家都多，并且还是分行级别的而不是支行级别的。我觉得是因为这些国家各种因素而导致它们能够提供成制度的信任，从而金融风险比较低。

做为一个中国人，是很难想象诺贝尔基金会这种事物的存在的。诺贝尔没有任何子女后代，还留下了巨额的遗产，这类情况在中国五千年历史长河中数不胜数，然而诺贝尔已经逝世一百二十四年了，其遗产不但仍然存在，还能保证每年都有不菲的钱发出去。在这一百二十年里，掌管其遗产的人都换掉了（毕竟没有人能活过一百二十岁嘛），居然没有人动歪心思去霸占其遗产？并且诺贝尔这种不是特例，而是有上万个类似例子存在的。我认为靠个人的道德约束是无法做到这点的，只能靠成制度的信任才能保证其风险是可控可管理的，才能避免其遗产被霸占的风险存在。

当然绝大多数人是没有风险管理意识的，所以才会有如下事情存在：

1. 巴菲特抛售中石油股票，而很多人还坚信中石油会涨，从而被套十几年。
2. 会有Accumulator这种输钱是无下限的，赚钱是有上限的金融产品存在，因为非理性投资者或者投机者认为自己不会遇上输钱这种风险。
3. 华创证券电话会遭现场打假 遥望网络：公司没有陈姓高管。http://finance.sina.com.cn/stock/quanshang/qsyj/2020-02-20/doc-iimxyqvz4429770.shtml

如果有风险管理意识，每接触一个金融产品都记住要了解其风险所在，就可以避免掉进Accumulator这种金融产品大坑了。

如果有风险管理相关制度，能够做到成制度的信任，华创证券电话会遭现场打假这种事情就不会发生两次了。

成制度的信任 = 风险管理，这点是和现代数学以及人工智能相关的。

让我们先看一个中国传统故事：尾生抱柱

相传尾生与女子约定在桥梁相会,久候女子不到,水涨,乃抱桥柱而死.典出《庄子·盗跖》.后用以比喻坚守信约.

尾生抱柱这种追求100%守信是无法持续的，不值得提倡，因为其罔顾了不确定性的存在。我们所追求的成制度的信任必须要承认和正面面对不确定性的存在，比如大水暴涨导致不能守信的风险。换成金融术语来说，就是通过风险管理来避免和处理大水暴涨这种流动性风险。

金融是建立在数学的基础上的。

在绝大多数人的脑海里，数学是不考虑或者不能够处理不确定性的，也就是无法处理运气的问题。

然而自从第三次数学危机出现后，公理化运动之后的现代数学其实是承认并且正面面对不确定性的。就概率论来讲，就分成了传统派和贝叶斯派。贝叶斯派就是以一种很符合人类常识的方式来正面面对不确定性了。而概率论则是金融数学的基础和支柱学科之一。

同样的，人工智能是计算机里一个少有的不能给出百分百肯定的分支。比如现在所有的语音识别率、NLP识别率都不能做到100%准确。人工智能里粗糙集就是继概率论、模糊集、证据理论之后的又一个处理不确定性的数学工具。作为一种较新的软计算方法，粗糙集近年来越来越受到重视，其有效性已在许多科学与工程领域的成功应用中得到证实，是当前国际上人工智能理论及其应用领域中的研究热点之一。

基于以上观点，我认为随着人工智能的发展，会取代掉绝大多数传统的金融就业机会。举个通俗的比喻，人工智能不需要保证所有交易都是赚的，只需要保证90%甚至70%的交易是赚的就可以了，而风险管理意识不强的人则很难做到这点，这类人为数十分多，人工智能应该就是取代掉这类人。而具有风险管理意识的金融从业人员，其他素质和本事也差不到哪里去，被人工智能取代的可能性相对较低。

二十年前，操作电脑还是一门要专业学习的技能，所以才能看到电脑培训班的遍地存在。然而现在操作电脑已经变成了必备的一门基本技能，任何白领工作默认就是要会电脑，电脑培训班也极其稀少了。

我父母那一代有工作是写明要普通话流利的，然而现在面向年轻一代的工作已经没有要求普通话流利的，因为默认你就是要会普通话了。

同样的，在将来，IT是金融的基本技能之一，默认你就是要会IT的了，将不会有Business和IT的区别，这就是为什么越来越多Business开始学Python的原因。

PS: 风险提示：本文纯粹是饭后散步后随性而写，目的是用于和朋友同事交流用，起到引子和抛砖引玉的作用。本文不构成任何建议，请自行负责采信本文的风险。