拖后腿！程序化交易应该避免策略最佳化！

Posted 2021-01-29 cxhjy

在程序化交易领域，关于策略的设计一直存在一个难题困扰着交易者。这个问题无论是新手还是老手都会遇到，那就是，我们的程序是否过度最佳化了。

 

我们目前用来开发程序化交易策略的方法主要是，按照历史资料使用各种不同的逻辑来测试。希望能够找到一种可以用在未来行情的通则。我们利用归纳法来找出这个通则，通则即表示我们回测的概率。

但是，如果我们添加过多的逻辑条件，就像是对数据做细节的表述，当然我们可以得到一个非常漂亮的测试。但是它对未来行情的预测能力就一定会不如之前的。这就像我们考试，如果不明白如何解答仅仅将之前考试的答案背下来，那么当题型稍有改变就不知道该如何回答了。

 

截至目前，并没有准确的规定说明我们到底该用多少个参数或者指标。只能够被动的继续测试，常见的方法是forward backtesting。

 

该方法主要是把历史数据分为两部分，一部分用我们觉得历史区间最好的参数去测试，另一部分被当作未知数据，然后再对这个参数进行测试。如果同一组参数在这两部分运作的情形相差不大。那么就表示这组参数是稳健的，反之我们就要小心了。

 

除了上述的方法之外，避免过度最佳化也可以从策略组合的角度来设计，换句话说，就是让你的策略更加专注。专注在什么地方呢？专注在目标上，目标可以设计成长波段10%行情、中波段3%行情、震荡盘策略、极短线策略、当冲策略或者是针对只作多空单方向的特殊策略等。

 

在我们对这些策略进行设计时，就要保证明确的单一目标。比如我们想设计一个大行情必吃的策略，那么就无需理会小行情。或者是能做到避开损失，千万不要妄想连震荡小行情也吃的到，这样非常有可能会陷入多重逻辑的陷阱。

 

我们来举个例子，假如要在动物园里举办铁人三项。项目分别是，短跑、游泳和飞行。老鹰短跑和游泳都不行但是飞行获得了第一名，海豚则是游泳冠军，但另外两项不行，猎豹在短跑得了冠军，但是另两项不行。这项比赛最差的是鸭子，三项都会一点，但是每项都不好。

 

这个故事告诉我们，程序化交易策略也是如此，如果我们想要设计一个什么状况都能使用的策略，那就会设计出一个什么都做不好的鸭子。正确的做法是，设计一个由老鹰、海豚和猎豹组成的团队。

 

程序化交易领域，应用在避免过度最佳化上，我们主要应该降低整体drawdown，也就是看老鹰、猎豹和海豚彼此的配合以及这个战队是否能够发挥出综合效果。