漫天胡侃之为什么要理财

Posted 2021-02-16 toonter

在大多数人眼里，理财是被等同做投资的，说的是理财，但是表达的意思其实是指投资。但是理财就只是投资吗？理财到底包含哪些意思呢？我到底要不要理财呢？

从字面意思理解理财：财很好理解，就是财富，就是你的资产；理就是整理、理清、理顺，根据百度百科词条基本字义的解释，这里按第四条理解。

所以理财就是：根据钱本身的规律或依据（就是一定的经济学知识）对你的资产进行处置。

这里，我将以我贫瘠的经济知识解释一下我对理财的看法。

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1. 那理财不是很简单嘛！有钱了还需要怎么处置？存起来不就完事了嘛！

如果你有了以上想法，恭喜你，迈出了理财的第一步。理财的第一步，也是财富积累前期最重要的一步：储蓄。

很多人觉得，我没钱，我不需要了解理财，因为我无财可理。但是你真的是无财可理吗？你到底是因为月光才不需要理财，还是因为没有理财所以才会月光？有认真思考过这个问题吗？

理财并不是只看你手上有多少钱。你每月挣了多少钱，每月花了多少钱，每月结余多少钱，都涉及到你对自己资产的处置。所以按照“理财”的定义，这部分都包含在内。而这部分，我们一般称之为储蓄。储蓄，同样也是理财的一部分。

2. 每个月都会存下一笔钱，但是存的太少了，我准备减少一点支出，多存一点。

如果你意识到了这一点，那你其实很棒棒。储蓄很重要，它决定了你是否有本金的积累，但是有一个参数很重要，它决定了你本金积累的速度，那就是：储蓄率。

知道要储蓄只是开始，要做好储蓄却是一件需要花费精力的事。每月存下一笔钱不难，但是要做到根据收入支出列出计划，使每月的储蓄数目达到一定的比例却需要花费很多心思。

比如：你需要知道自己的固定支出项，需要控制自己的不定支出项，特殊时期内储蓄率没有达到预期的时候如何做平衡，等等……

为了很好的完成这一部分，很多人都会使用记账。除了可以准确的了解自己的消费结构，辅助提高储蓄率以外，还可以很方便的分析预测未来短时间内的财务状态。

3. 我每个月都可以存下一笔还算满意的数额，存在银行也有利息。但是不是说有通货膨胀吗？我辛苦存下的钱会不会缩水？

能意识到这一点，你肯定是了解一点经济知识的人了。但是通货膨胀从哪里来呢？对生活有哪些影响呢？要理解以上问题，可能需要了解几个相对硬核的概念，不知道能不能讲的尽量通俗。同时，由于我本身经济相关的知识就不成体系，如果你发现我有讲错的地方，欢迎指正。

要解释通货膨胀，需要了解两个概念：GDP、M2。

GDP(Gross Domestic Product) 指国内生产总值，用来衡量一个区域内生产的全部最终产品和服务价值的总和。当产业升级导致生产力增加，就会使区域内固定时间内生产的价值总和增加，增加的这一部分就是增长的 GDP。

M2 是广义货币供应量，可以简单的理解为货币总量（关于 M0流通现金 M1狭义货币 M2广义货币 可以看一下百度百科的词条）。当发行的货币总量增加时，多发行的这一部分就是增长的 M2。

我们假设现在的 GDP 是 100 ，现在的 M2 也是 100 ，需要用 100 的货币去锚定 100 的价值，那么货币的购买力就可以认为是 100 ÷ 100 = 1 。我们假设一年的 GDP 增速为 10% ，那么一年后 GDP 应该会到 110。这时候如果不增发货币，货币的供给小于货币的需求，就会出现通货紧缩。

额外多出来的这部分价值会承载到原来的货币上，需要用 100 的货币去锚定 110 的价值，使得这部分货币的购买力变成了 110 ÷ 100 = 1.1 。表现出来的现象是 同样的钱买到的东西变多了，或者说买同样的东西花的钱变少了。

短期来看好像是手上的钱更多了，但是长期来看由于货币的购买力上升，会导致收入也降低，实际上的收支并不会发生实质改变。而且由于货币的高购买力，会导致货币的流通受到抑制，使市场活性降低，经济衰退。

关于购买力上升与工资下降：假设你的价值是 1 ，且你的价值没有发生变化。之前货币的购买力是 1 ，企业为了购买你 1 的价值，需要支付 1 的报酬。一年后货币的购买力变成了 1.1 企业为了购买你 1 的价值，需要支付的报酬就变成了 1 ÷ 1.1 ≈ 0.91 ，你的报酬所能购买的服务为 0.91 × 1.1 ≈ 1 。所以在理想情况下，通货膨胀与通货紧缩对流动的现金不产生影响，除非膨胀速度与紧缩速度急剧发生变化。比如速度快到你今天挣了 10 块钱本来能买一天的食物，结果到了明天这 10 块钱只能买一顿饭了，这时候的货币已经失去了锚定价值的作用。

所以为了避免经济衰退，在 GDP 增长的同时必然会伴随着货币的增发，也就是说 GDP 增长 M2 也必然会增发。正常情况下增发的货币与增长的价值应该是等价的，比如 GDP 增长了 10% ， M2 的增长应该也为 10% 。这样货币总量也达到了 110 ，货币就可以维持 110 ÷ 110 = 1 的购买力。但是如果增发的 M2 超过了增长的 GDP ，比如 M2 增速达到了 15% ，货币总量变成了 115 ，货币的供给大于货币的需求，就发生了通货膨胀。用 115 的货币锚定 110 的价值，货币的购买力就成了 110 ÷ 115 ≈ 0.96 。

所以通货膨胀的实质可以理解为 M2 的增速 减去 GDP 的增速。

对于流动的现金来说，其实通货是紧缩还是膨胀并没有影响，但是别忘了前面说到的，我们有储蓄啊！如果是通货紧缩，这部分存起来的钱就是增值的(去年存的 1 ，今年能买到价值 1.1 的服务了)，如果是通货膨胀，这部分存起来的钱那可就是贬值了(去年存的 1 ，今年只能买到价值 0.96 的服务了)。

那 M2 和 GDP 这些年都等于多少呢？我根据网络上收集到的数据做计算，得到了 M2 和 GDP 的增速差。原始图表和计算图表如下（时间跨度上有点不一样）：

可以看到在相当多的时间里 M2 增速明显远大于 GDP 增速，也就是说相当一部分时间里通货膨胀是非常高的，这种情况下我们的储蓄越多，损失的就越多。

4. 辛辛苦苦存下来的钱就是为了等贬值的吗？那我存了钱有什么用？我该怎么避免我存的钱贬值？

记得上一段写的内容吗？货币是用来锚定价值的，既然货币的锚定能力持续减弱，那就把钱置换成资产，资产的价值只要不缩水，货币的锚定能力减弱也无所畏惧啊！那一般置换哪些资产呢？常见的就是 房子、股票、基金、债券……以上购置资产的情况其实都可以称之为投资。那预防贬值的办法也就很明显了，投资获取收益，用获取的收益抹平贬值带来的损失。

货币本身其实是不存在价值的，它只是一种衡量价值的工具。那既然它衡量的标准总是在变化，为了避免钱长时间拿在手上导致的对应的价值变动，我们可以置换成资产，这样就不会因为锚定标准的变化导致手上的钱缩水了。

但是资产的价值其实也是在不断变动的，任何一样东西如果要有价值就必须存在需求，而有需求，价值就会受供需关系的影响产生波动。而购置不同的资产所面临的风险也会不一样。像债券就基本没什么风险，而股票就会随着公司的经营状况等带来较大的价值变动。

而如何购置资产做投资，这其中的内容相当丰富，就不在这里做扩展了。

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总结

1. 储蓄是理财的一部分，没钱的人也可以理财
2. 投资也是理财的一部分，为了使存下的钱不会贬值